Процентна ставка

Що це означає

Відсоткова ставка - ціна запозичення грошей, виражена у відсотках від суми боргу за певний період, як правило за рік. Для боржника вона визначає, скільки він сплатить понад основну суму, для кредитора - який дохід принесуть позичені гроші.

Ставка може бути фіксованою, зафіксованою на певний період, або плаваючою. Плаваюча в корпоративних кредитах зазвичай складається з базової ставки, наприклад EURIBOR, і маржі банку, що відображає ризик клієнта. У споживчих кредитах загальні витрати виражаються й показником RPMN.

Відсоткові ставки в єврозоні визначаються базовими ставками Європейського центрального банку. Їх зміна відображається в плаваючих кредитах, а за нових кредитів і у фіксованих ставках.

Як це працює на практиці

Під час вибору кредиту ми порівнюємо з клієнтом не лише ставку, а й комісії, потрібне забезпечення й умови. Для довгострокових інвестицій розглядаємо фіксацію ставки, що забезпечить передбачувані платежі, хоча зазвичай дорожча за плаваючу.

За позик між пов’язаними особами, наприклад від учасника фірмі, ставка має бути ринковою. Ми визначаємо її порівнянням із пропозиціями банків за схожим кредитом і документуємо, бо податкова під час перевірки її перевіряє.

Під час планування грошового потоку ми моделюємо вплив зростання ставок на платежі за плаваючими кредитами. За високого боргового навантаження навіть зростання на один-два відсоткові пункти може помітно змінити здатність фірми платити.

На що звернути увагу

Низька ставка з високими комісіями чи обов’язковими продуктами в сумі може бути дорожчою за вищу ставку без них. Вирішують загальні витрати за кредитом за весь строк, а не лише число в рекламі.

Відсоткова ставка відрізняється від ставки відсотків за прострочення, що застосовується, коли боржник не платить вчасно. Вона зазвичай значно вища, і її розмір у ділових відносинах встановлює закон, якщо сторони не домовилися інакше.